分配型投資信託とは？毎月分配型と元本払戻金の注意点

分配型投資信託は、運用収益などから分配金を支払う方針の投資信託です。毎月分配型のように定期的な受け取りを重視する商品もあります。

分配金が多いほど良い商品とは限りません。分配金の一部または全部が元本払戻金になることもあり、長期資産形成では不利になる場合があります。

分配型で確認したいこと

分配金を生活費に使う目的がある場合でも、元本を取り崩しているだけでは資産形成になりません。資産を増やす段階では、無分配型や分配頻度の低い低コストファンドを基準に比較しましょう。

分配型投資信託の分配金は、預金利息とは性格が違います。運用益から出る普通分配金もあれば、元本の一部を払い戻す形になる場合もあります。分配金が多いほど有利とは限りません。

生活費として分配金を受け取りたいのか、資産形成のために再投資したいのかで向き不向きが変わります。長期で資産を増やす目的なら、分配実績よりもトータルリターンとコストを確認しましょう。

毎月分配型を検討するときは、分配金を受け取る目的を明確にします。老後の取り崩しとして使う場合でも、元本を維持できるとは限らないため、基準価額の推移と分配原資を確認しましょう。